มูลค่ากิจการต่อกำไรสุทธิ ARMOUR REIT (ARR)

กำไรของ ARMOUR Residential REIT มีความผันผวนอย่างรุนแรงเนื่องจากการพึ่งพาสินเชื่ออัตราตลาดและราคาพันธบัตร ในขณะเดียวกัน การลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีจำนองเป็นหลักประกันของรัฐบาลได้สร้างกระแสเงินสดที่คงที่ซึ่งคล้ายคลึงกับค่าเช่าแบบดั้งเดิม แผนภูมิ P/E ในอดีตของบริษัทแสดงให้เห็นถึงการคืนทุนของสินทรัพย์ โดยที่ตัวบ่งชี้ -28.50 เป็นตัวกำหนดสถานะของพารามิเตอร์ ซึ่งคำนึงถึงความเสี่ยงจากความผันผวนของงบดุลและส่วนต่างราคาของ MBS.

อัตราส่วน P/E วัดมูลค่าตลาดของกำไรสุทธิหนึ่งดอลลาร์ ซึ่งช่วยให้นักลงทุนสามารถกำหนดระดับการประเมินมูลค่าที่สูงเกินไปของสินทรัพย์เมื่อเทียบกับผลตอบแทนที่แท้จริงได้ และจากการวิเคราะห์ระดับ P/E ในอดีตของ ARMOUR Residential REIT (ARR) จะเห็นได้ว่าการที่ ARMOUR Residential REIT (ARR) ต้องพึ่งพากลไกอัตราดอกเบี้ยของ Fed และต้นทุนการระดมทุนแบบ REPO ส่งผลให้ตัวบ่งชี้นี้เป็นเครื่องมือวัดความเสี่ยงเชิงระบบที่อ่อนไหวภายในรูปแบบธุรกิจของทรัสต์เพื่อการจัดการการจำนองนี้.